澳洲银行率先降息 NAB固定贷款利率下调55个基点

2024年10月8日，澳大利亚国民银行（NAB）率先宣布了大幅度的固定贷款利率下调，成为了澳洲银行业应对经济环境变化的重要举措之一。这一利率调整引发了广泛关注，或预示着澳大利亚储备银行（RBA）未来可能启动降息周期。

根据《每日邮报》报道，NAB将其两年期固定抵押贷款利率下调了55个基点，降至6.04%。此外，NAB的一年期固定利率下调了40个基点，降至6.29%；三年期固定利率对那些拥有40%首付款的自住贷款者下降了10个基点，至5.89%。这一系列利率调整反映了银行对未来澳大利亚利率走向的预期，以及对整体经济环境的应对。

随着通胀逐渐放缓、全球经济增长预期减弱，银行业对澳联储采取更宽松货币政策的预期进一步升温。虽然澳联储行长Michele Bullock在最近的声明中表示，当前经济环境尚不支持进一步加息，但未来降息的可能性未被排除。这一言论无疑增强了市场对2025年初降息的预期，而NAB的此次降息举措可能正是对这一预期的回应。

NAB并非唯一下调固定利率的银行。据金融数据分析公司Canstar统计，过去一个月内已有37家银行下调了其固定利率，表明银行业在面对未来经济走向时采取了类似的策略。麦格理银行（Macquarie Bank）也在近期调整了其固定利率，最低利率已经降至5.39%。

这些银行的集体降息表明，市场普遍认为澳联储将在不久的将来调整货币政策，可能进入降息周期。金融市场预测澳联储将在2025年内降息四次。这一预测如果实现，将显著影响澳大利亚的房贷还款额和消费者信心。据估算，如果澳联储按市场预期的路径降息，贷款金额为63万澳元的借款者每月的还款额将减少约409澳元，年均可减少近5000澳元。这一变化无疑为许多负担沉重的房贷者带来了一线生机。

降息对于澳洲经济的影响不仅限于减轻房贷压力，还可能带动更广泛的经济增长。首先，较低的利率将直接推动房地产市场的复苏。当前，由于持续高企的利率，澳大利亚的房市经历了较为明显的冷却。购房者和投资者因融资成本过高而暂缓入市。随着银行纷纷下调固定贷款利率，市场预期房贷需求将逐步回升，房价可能会受到提振。

同时，降息还将带动消费支出的增长。较低的房贷还款压力将使消费者拥有更多的可支配收入，用于日常消费、旅游以及其他高额开支，这将对整体经济活动产生积极的推动作用。尤其是在全球经济面临不确定性加剧的情况下，国内消费的回升将成为澳大利亚经济增长的重要支撑力量。

尽管银行业的集体降息行动反映了市场的乐观预期，但澳联储的态度依然谨慎。根据10月初公布的9月会议纪要，澳联储在短期内并没有进一步加息的打算，但也未明确提出降息的时间表。然而，会议纪要的发布使得市场对未来降息的期待更加明确。澳联储行长Bullock在随后的发言中指出，全球经济环境的放缓和澳洲国内通胀的逐步回落，给了货币政策调整的空间。

随着全球主要经济体面临经济增长乏力的挑战，澳大利亚也不例外。澳联储可能会在未来的货币政策中采取更加灵活的措施，以确保经济的稳定增长。2025年初的降息周期预期，正是在这一背景下逐渐浮现的。金融市场普遍认为，澳联储将在2025年进行多次降息，以应对可能的经济放缓和通胀持续下降。

对于澳洲普通家庭而言，降息无疑是一则利好消息。近年来，澳大利亚家庭因房贷还款压力、生活成本上涨而感到不堪重负。随着银行降息，贷款者的还款压力将显著减轻，许多家庭可以借此机会重新平衡其财务状况，并为未来做更好的规划。

同时，降息也为房市投资者带来了更多的机遇。较低的融资成本将吸引更多的投资者回归市场，推动房地产市场的进一步复苏。预计在未来几个月，更多的银行可能会跟随NAB的步伐，进一步下调固定贷款利率，这将为澳洲经济带来更多的活力。